600295鄂尔多斯三季报（2022年前三季度净利润45.18亿元）

鄂尔多斯(600295)10月29日披露2022年第三季度报告。2022年前三季度，公司实现营业总收入279.67亿元，同比增长15.41%;归母净利润45.18亿元，同比增长21.72%;扣非净利润44.27亿元，同比增长19.34%;经营活动产生的现金流量净额为59.62亿元，同比下降34.79%;报告期内，鄂尔多斯基本每股收益为2.74元，加权平均净资产收益率为21.72%。

根据三季报，公司第三季度实现营业总收入84.92亿元，同比下降12.26%，环比下降14.31%;归母净利润12.92亿元，同比下降39.68%，环比下降31.42%;扣非净利润12.51亿元，同比下降41.97%，环比下降32.86%。

2022年前三季度，公司毛利率为31.58%，同比下降5.65个百分点;净利率为21.84%，较上年同期上升1.23个百分点。从单季度指标来看，2022年第三季度公司毛利率为32.24%，同比下降11.08个百分点，环比下降3.59个百分点;净利率为20.29%，较上年同期下降9.36个百分点，较上一季度下降5.42个百分点。

2022年第三季度，公司净资产收益率为6.60%，同比下降7.43个百分点，环比下降3.10个百分点。

2022年前三季度，公司经营活动现金流净额为59.62亿元，同比下降34.79%，主要系本期支付的原料采购款及各项税费较同期增加所致;筹资活动现金流净额-65.00亿元，同比减少1.08亿元;投资活动现金流净额4.22亿元，上年同期为-36.94亿元，主要系同期有收购鄂尔多斯永煤矿业股权投资支出，本期无所致。

2022年前三季度，公司营业收入现金比为80.14%，净现比为131.96%。

2022年前三季度，公司期间费用为23.44亿元，较上年同期减少6.20亿元;期间费用率为8.38%，较上年同期下降3.85个百分点。其中，销售费用同比下降3.2%，管理费用同比下降36.67%，研发费用同比增长18.85%，财务费用同比下降54.08%。

根据公告，管理费用的变动主要因为本期咨询费、修理费、办公及招待费用减少;财务费用的变动主要因为本期贷款规模和利率下降造成利息支出减少。

资产重大变化方面，截至2022年三季度末，公司固定资产较上年末减少8.98%，占公司总资产比重下降2.24个百分点;在建工程较上年末增加103.89%，占公司总资产比重上升1.87个百分点，主要系本期硅铁合金创新工厂项目投资增加;应收账款较上年末减少32.70%，占公司总资产比重下降1.00个百分点，主要系本期应收销售货款减少;预付款项较上年末增加118.05%，占公司总资产比重上升0.75个百分点，主要系本期预付原料采购款增加。

负债重大变化方面，截至2022年三季度末，公司短期借款较上年末减少33.59%，占公司总资产比重下降4.30个百分点，主要系本期流动资金借款减少;长期借款较上年末减少22.90%，占公司总资产比重下降2.02个百分点;一年内到期的非流动负债较上年末减少67.04%，占公司总资产比重下降0.89个百分点;应付账款较上年末增加2.50%，占公司总资产比重上升0.76个百分点。

偿债能力方面，公司2022年三季度末资产负债率为46.75%，相比上年末减少5.18个百分点;有息资产负债率为17.71%，相比上年末减少7.22个百分点。

三季报显示，2022年三季度末的公司十大流通股东中，持股最多的为内蒙古鄂尔多斯羊绒集团有限责任公司，占比29.41%。十大流通股东名单相比2022年二季度末维持不变。在具体持股比例上，香港中央结算有限公司持股有所上升，招商证券(香港)有限公司、中央企业乡村产业投资基金股份有限公司、天定有限公司持股有所下降。